S.A. financiera con capital extranjero: tratamiento fiscal completo

La consulta tributaria 5868 de la DGI aborda un caso complejo pero cada vez más frecuente: una sociedad anónima uruguaya cuyo único accionista es una entidad extranjera, dedicada a conceder préstamos a empresas locales proveedoras del Estado.

Características de la operativa financiera

La empresa consultante desarrolla una actividad específica:

• Otorga préstamos a empresas que son proveedoras del Estado
• Recibe en garantía cesiones de créditos específicas (documentos a cobrar al Estado)
• Se financia exclusivamente con capital propio y préstamos del accionista extranjero
• Factura servicios financieros al momento del préstamo
• Recupera capital e intereses cuando cobra el documento al Estado

Impuesto al Patrimonio: tasa especial del 2,8%

La DGI confirma que esta actividad encuadra en las disposiciones del artículo 16 del Título 14, que equipara a bancos y casas financieras a "aquellas empresas cuya actividad habitual y principal sea la de realizar préstamos en dinero".

Consecuencias del encuadramiento:

• Aplicación de la tasa del 2,8% para el Impuesto al Patrimonio
• Los préstamos con la entidad del exterior son computables en la liquidación del IP
• No hay limitaciones en la deducción de pasivos (artículo 15, inciso quinto)
• Para el accionista extranjero, estos préstamos no constituyen activos gravados según el artículo 22

IRAE: deducibilidad de intereses y metodología aplicable

Dado que existe vinculación entre la sociedad local y el accionista extranjero, se debe aplicar la metodología de precios de transferencia conforme al artículo 39 del Título 4.

La DGI confirma que es aplicable el numeral 27 del artículo 42° del Decreto 150/007, lo que permite:

• Deducir la totalidad de los intereses pagados al accionista extranjero
• Aplicar el tope previsto en dicho numeral
• Considerar el piso mínimo establecido en el artículo 20 del Título 4

Tratamiento del IRNR en el costo del servicio

Un aspecto crucial es determinar si el IRNR (Impuesto a las Rentas de No Residentes) integra el precio del servicio financiero. La DGI establece que:

El IRNR integra el precio del servicio cuando su pago obedece a una obligación contractual asumida por el contribuyente del IRAE.

El IRNR no integra el precio cuando su pago constituye una liberalidad de la entidad residente.

Si el IRNR integra el costo contractual, será deducible como gasto en la liquidación del IRAE de la sociedad local.

Aspectos prácticos para empresas similares

Si tu empresa opera bajo un esquema similar, considerá estos puntos clave:

• Documentación contractual: Definí claramente quién asume el IRNR
• Precios de transferencia: Mantené documentación que respalde que las condiciones son de mercado
• Registros contables: Diferenciá correctamente entre capital, intereses e IRNR
• Planificación fiscal: Aprovechá la tasa reducida del IP y las facilidades en deducción de pasivos

Limitaciones importantes

Los ajustes derivados de precios de transferencia tienen efectos exclusivamente en el IRAE, no modifican el IRNR retenido durante el ejercicio.

Esto significa que cualquier ajuste posterior por precios de transferencia no impactará en las retenciones ya practicadas por concepto de intereses.

Texto completo de la consulta

CONSULTA N° 5.868

S.A. CON ACCIONISTA DEL EXTERIOR - PRÉSTAMOS A EMPRESAS LOCALES - IP - IRAE - IRNR - TASA APLICABLE - ACTIVOS GRAVADOS, CONSIDERACIÓN -- DEDUCIBILIDAD - PRECIOS DE TRANSFERENCIA.

Una sociedad anónima cuyo único accionista es una sociedad constituida en el extranjero, y que se dedica a conceder préstamos a empresas locales, se presenta formulando una consulta con carácter vinculante al amparo del artículo 71 del Código Tributario.

La operativa desarrollada por la consultante consiste en conceder préstamos a empresas proveedoras del Estado, y a cambio la contraparte otorga una cesión de créditos específica en garantía a favor de la consultante, constituida por los documentos a cobrar al Estado.

La actividad se financia exclusivamente con capital propio y préstamos concedidos por la empresa accionista del exterior.

En oportunidad de otorgar el préstamo, la entidad factura los servicios financieros prestados y luego recupera el capital más los intereses en oportunidad del cobro del referido documento.

En particular consulta si a los efectos de la liquidación del Impuesto al Patrimonio (I P), la actividad descripta encuadra en las definiciones previstas en el inciso sexto del artículo 15, el artículo 16, y el artículo 45 del Título 14 del TO 1996.

Adelanta opinión en el sentido de que la tasa aplicable para liquidar el IP es la del 2,8%, y que resultan computables en la liquidación del impuesto los préstamos mantenidos con la entidad del exterior.

Asimismo considera que dichos préstamos no constituyen activos gravados para la accionista del exterior, de acuerdo a lo dispuesto por el artículo 22 del Título 14 del TO 1996.

Adicionalmente, consulta si en la liquidación del Impuesto a las Rentas de las Actividades Económicas (IRAE) puede aplicar el numeral 27 del artículo 42° del Decreto N° 150/007 de 26.04.007, a los efectos de deducir la totalidad de los intereses que la sociedad abona a los accionistas del exterior (sujetos al tope previsto), con la aplicación de lo establecido en el penúltimo inciso del referido artículo 42°, que establece que el resultado de la aplicación de la norma anterior no podrá ser inferior al que resulta de la aplicación del artículo 20 del Título 4 del TO 1996.

El consultante considera que ese sería el tratamiento adecuado.

Finalmente consulta, si en caso de hacerse cargo del Impuesto a las Rentas de los No Residentes (IRNR) generado por los intereses a favor de los accionistas del exterior, ese importe puede ser deducido como gasto en su liquidación de IRAE.

Al respecto adelanta opinión afirmativa en virtud de que el IRNR integra el cargo por interés ya que las propias normas del IRNR en el inciso cuarto del artículo 12 del Título 8 del TO 1996 operan en ese sentido.

RESPUESTA DE LA DGI:

La primera de las consultas planteadas es similar al caso tratado en la Consulta N° 5.120 de 28.05.000 (Bol.432), sin perjuicio de que ésta última se concentra en analizar la situación previa y posterior a la vigencia de la Ley 18.083 de 26 de diciembre de 2006.

El artículo 16 del Título 14 del TO 1996, establece que todas las referencias relativas a Bancos y Casas Financieras se deberán extender a aquellas empresas cuya actividad habitual y principal sea la de administrar créditos interviniendo en las ventas de bienes y prestaciones de servicios realizadas por terceros, o la de realizar préstamos en dinero, cualquiera sea la modalidad utilizada a tal fin.

Por lo tanto, la tasa aplicable será del 2,8%, por así establecerlo el literal C) del artículo 45 del Título 14 del TO 1996.

Por su parte, el párrafo final del inciso quinto del artículo 15 del Título 14 del TO 1996, establece que las limitaciones establecidas en la deducción de pasivos prevista en dicho artículo, no son de aplicación a los sujetos pasivos mencionados en el literal C) del artículo 45 del mismo Título, "... personas jurídicas contribuyentes, cuya actividad sea Banco, Casa Financiera o se encuentren comprendidas en el artículo 16 ...".

Respecto a la aplicación del numeral 27 del artículo 42° del Decreto N° 150/007, y la deducibilidad del IRNR en la liquidación del IRAE de la sociedad anónima local, esta Comisión de Consultas considera conveniente efectuar las siguientes precisiones.

En primer lugar es importante señalar que dada la participación de la entidad no residente en el capital de la sociedad anónima local, se estaría verificando la hipótesis de vinculación prevista en el artículo 39 del Título 4 del TO 1996, y en consecuencia correspondería aplicar la metodología de precios de transferencia.

A tales efectos se deberá determinar si el IRNR generado por los intereses a favor del accionista del exterior, integra o no el precio del servicio prestado en concepto de intereses. Como antecedente podemos mencionar la Consulta N° 5.494 de 30.09.013 (Bol. 484), donde se considera que el IRNR no integra el precio del servicio prestado cuando el pago del referido impuesto constituya una liberalidad asumida por la entidad residente.

En cambio, la mencionada consulta entiende que integra el precio del servicio prestado, cuando el pago del impuesto obedezca a una obligación contractual asumida por el contribuyente del IRAE.

Una vez determinado el precio del servicio a considerar para la liquidación del IRAE, la sociedad anónima local deberá aplicar lo dispuesto en el artículo 42° del Decreto N° 150/007.

Esta Comisión de Consultas comparte la opinión adelantada por la consultante, en el sentido de que el numeral 27 resulta aplicable con el tope previsto en el propio numeral y considerando el penúltimo inciso del mencionado artículo 42°, referente a la aplicación del artículo 20 del Título 4 del TO 1996.

Finalmente, es importante destacar que los eventuales ajustes derivados de la aplicación de la metodología de precios de transferencia tendrán consecuencias exclusivamente en el ámbito del IRAE, no surtiendo efectos en la determinación del IRNR retenido durante el ejercicio por concepto de intereses.